๐Ÿฅˆ ์€, ์™œ ์ง€๊ธˆ ์ฃผ๋ชฉํ•ด์•ผ ํ• ๊นŒ? 2025๋…„ ํˆฌ์ž์ž๋“ค์ด ์ฃผ๋ชฉํ•˜๋Š” ์€์˜ ๋งค๋ ฅ




์•ˆ๋…•ํ•˜์„ธ์š”! ์˜ค๋Š˜์€ ๋งŽ์€ ํˆฌ์ž์ž๋“ค์ด ๋‹ค์‹œ ์ฃผ๋ชฉํ•˜๊ณ  ์žˆ๋Š” ์€(Silver) ํˆฌ์ž์— ๋Œ€ํ•ด ์‰ฝ๊ณ  ์นœ๊ทผํ•˜๊ฒŒ ์ •๋ฆฌํ•ด๋“œ๋ฆด๊ฒŒ์š”.
๊ธˆ๊ฐ’์ด ๋„ˆ๋ฌด ์˜ฌ๋ผ๋ฒ„๋ฆฐ ์ง€๊ธˆ, ์€์ด์•ผ๋ง๋กœ “๊ฐ€์„ฑ๋น„ ์ตœ๊ณ ”์˜ ๋งค๋ ฅ์ ์ธ ํˆฌ์ž์ฒ˜๋ผ๋Š” ์ , ํ•˜๋‚˜์”ฉ ์‚ดํŽด๋ณด๊ฒ ์Šต๋‹ˆ๋‹ค! ๐Ÿš€

✨ ์€ ํˆฌ์ž์˜ 5๊ฐ€์ง€ ํ•ต์‹ฌ ๋งค๋ ฅ


1. ์‹œ๋Œ€๋ฅผ ์ดˆ์›”ํ•œ ์•ˆ์ „์ž์‚ฐ
์€์€ ์ธ๋ฅ˜ ์—ญ์‚ฌ์ƒ ๊พธ์ค€ํžˆ ‘๊ฐ€์น˜ ์ €์žฅ ์ˆ˜๋‹จ’์œผ๋กœ ์‚ฌ๋ž‘๋ฐ›์•„์™”์–ด์š”.
์ธํ”Œ๋ ˆ์ด์…˜, ๊ธˆ์œต์œ„๊ธฐ, ํ™”ํ๊ฐ€์น˜ ํ•˜๋ฝ์—๋„ ์‹ค๋ฌผ ์€์€ ์˜์›ํžˆ ‘์‹ค์ฒด’๋ฅผ ๊ฐ€์ง„ ์ž์‚ฐ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.

2. ์‚ฐ์—… ์ˆ˜์š”์˜ ํญ๋ฐœ์  ์ฆ๊ฐ€
์ „๊ธฐ์ฐจ, ํƒœ์–‘๊ด‘, ๋ฐ˜๋„์ฒด, ์˜๋ฃŒ๊ธฐ๊ธฐ ๋“ฑ ์ฒจ๋‹จ์‚ฐ์—…์—์„œ ์€์˜ ์ˆ˜์š”๊ฐ€ ๊พธ์ค€ํžˆ ์ฆ๊ฐ€ํ•˜๊ณ  ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
ํŠนํžˆ ์นœํ™˜๊ฒฝ ํŠธ๋ Œ๋“œ๊ฐ€ ๊ฐ•ํ•ด์งˆ์ˆ˜๋ก ์€์˜ ๊ฐ€์น˜๋Š” ๋”์šฑ ์˜ฌ๋ผ๊ฐˆ ๊ฐ€๋Šฅ์„ฑ์ด ๋†’์•„์š”.

3. ์ €ํ‰๊ฐ€๋œ ๊ฐ€๊ฒฉ, ๋†’์€ ์ƒ์Šน ์—ฌ๋ ฅ
์ตœ๊ทผ ๊ธˆ๊ฐ’์ด ์—ญ๋Œ€ ์ตœ๊ณ ์น˜๋ฅผ ๊ฒฝ์‹ ํ•˜๋ฉด์„œ ์ƒ๋Œ€์ ์œผ๋กœ ์ €ํ‰๊ฐ€๋œ ์€์— ํˆฌ์ž์ž๋“ค์ด ๋ชฐ๋ฆฌ๊ณ  ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
๊ธˆ/์€ ๋น„์œจ์ด ๋ฒŒ์–ด์งˆ ๋•Œ๋งˆ๋‹ค ์€๊ฐ’์ด ๋”ฐ๋ผ ์˜ค๋ฅด๋Š” ๊ฒฝํ–ฅ์ด ๋šœ๋ ทํ•ด์š”.

4. ๋ณ€๋™์„ฑ, ๊ทธ๋ฆฌ๊ณ  ์ˆ˜์ต ๊ธฐํšŒ
์€์€ ๊ธˆ๋ณด๋‹ค ๊ฐ€๊ฒฉ ๋ณ€๋™์„ฑ์ด ํฌ๊ธฐ ๋•Œ๋ฌธ์— ๋‹จ๊ธฐ ํŠธ๋ ˆ์ด๋”ฉ์€ ๋ฌผ๋ก , ์ค‘์žฅ๊ธฐ ๋ถ„์‚ฐํˆฌ์ž์—๋„ ์ ํ•ฉํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
๋ณ€๋™์„ฑ์„ ์ฆ๊ธฐ๋Š” ํˆฌ์ž์ž์—๊ฒŒ๋Š” ๋”ํ•  ๋‚˜์œ„ ์—†๋Š” ๊ธฐํšŒ์ฃ .

5. ๋‹ค์–‘ํ•œ ํˆฌ์ž ๋ฐฉ๋ฒ•
์‹ค๋ฌผ ์€, ์€ ํ†ต์žฅ, ETF, ETN, ์€๊ด‘์—… ์ฃผ์‹ ๋“ฑ ํˆฌ์ž ๋ฐฉ๋ฒ•์ด ๋‹ค์–‘ํ•ด ๋ˆ„๊ตฌ๋‚˜ ์†์‰ฝ๊ฒŒ ์ ‘๊ทผํ•  ์ˆ˜ ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.

๐Ÿ“ˆ 2025๋…„ ์€ ๊ฐ€๊ฒฉ ๋ฐ ์ˆ˜์ต๋ฅ  ํ˜„ํ™ฉ


2025๋…„ 4์›” ๊ธฐ์ค€, ์€ ๊ฐ€๊ฒฉ์€ ์•ฝ 30.39๋‹ฌ๋Ÿฌ๋กœ, ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 9.08%, ์—ฐ์ดˆ ๋Œ€๋น„ 5.05% ์ƒ์Šนํ–ˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
์ตœ๊ทผ ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ ๊ฒฝ์ œ ๋ถˆํ™•์‹ค์„ฑ์œผ๋กœ ๋‹จ๊ธฐ ๋ณ€๋™์„ฑ๋„ ์ปธ์ง€๋งŒ, ์ค‘์žฅ๊ธฐ์ ์œผ๋กœ๋Š” ๊ฒฌ์กฐํ•œ ์ƒ์Šน์„ธ๋ฅผ ๋ณด์ด๊ณ  ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.

๐Ÿ’ธ ์€ ํˆฌ์ž, ์–ด๋–ป๊ฒŒ ์‹œ์ž‘ํ• ๊นŒ? (ETF/์ฃผ์‹/์‹ค๋ฌผ ๋“ฑ)


์ฃผ์š” ํˆฌ์ž ๋ฐฉ๋ฒ• ๋ฐ ํŠน์ง•
ํˆฌ์ž ๋ฐฉ๋ฒ• ํŠน์ง• ๋ฐ ์žฅ์  ๋‹จ์ /์œ ์˜์ 
์‹ค๋ฌผ ์€ ์‹ค๋ฌผ ๋ณด์œ , ์œ„๊ธฐ ์‹œ ์•ˆ์ „์ž์‚ฐ ๋ณด๊ด€·๊ฑฐ๋ž˜ ๋ถˆํŽธ, ์Šคํ”„๋ ˆ๋“œ ํผ
์€ ํ†ต์žฅ 0.01g ๋‹จ์œ„ ๊ฑฐ๋ž˜, ์€ ์‹œ์„ธ์— ๋”ฐ๋ผ ์ž๋™ ๋ฐ˜์˜ ์ด์ž ์—†์Œ, ์ผ๋ถ€ ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ
์€ ETF/ETN ์†Œ์•ก·๊ฐ„ํŽธ ํˆฌ์ž, ์‹ค์‹œ๊ฐ„ ๋งค๋งค, ๋‚ฎ์€ ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ ๊ฐ€๊ฒฉ ๋ณ€๋™์„ฑ, ํ™˜์œจ ๋ฆฌ์Šคํฌ
์€๊ด‘์—… ์ฃผ์‹ ์‚ฐ์—… ์„ฑ์žฅ+์€ ๊ฐ€๊ฒฉ ์ƒ์Šน ํšจ๊ณผ ๊ธฐ์—… ๋ฆฌ์Šคํฌ, ๋ณ€๋™์„ฑ ํผ

๐Ÿ† ์ธ๊ธฐ ์€ ETF/์ฃผ์‹ & ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ/์ˆ˜์ต๋ฅ  ๋น„๊ต์™€ ์‹ฌ์ธต ๋ถ„์„


๋‹จ์ˆœํžˆ ETF๋‚˜ ์ฃผ์‹ ์ข…๋ชฉ์„ ๋‚˜์—ดํ•˜๋Š” ๊ฒƒ์—์„œ ๊ทธ์น˜์ง€ ์•Š๊ณ , ์‹ค์ œ๋กœ ํˆฌ์žํ•  ๋•Œ ๊ผญ ์•Œ์•„์•ผ ํ•  ๊ฐ ์ƒํ’ˆ์˜ ์žฌ๋ฌด์ƒํƒœ, ์‹ค์ , ์„ฑ์žฅ์„ฑ๊นŒ์ง€ ์ž์„ธํžˆ ๋ถ„์„ํ•ด๋“œ๋ฆฝ๋‹ˆ๋‹ค.

1. ์‹ค๋ฌผ ์€ ETF: SLV์™€ SIVR
- iShares Silver Trust (SLV)๋Š” ์ „ ์„ธ๊ณ„์—์„œ ๊ฐ€์žฅ ํ™œ๋ฐœํ•˜๊ฒŒ ๊ฑฐ๋ž˜๋˜๋Š” ๋ฌผ๋ฆฌ์  ์€ ETF๋กœ, 2025๋…„ 38%์— ๋‹ฌํ•˜๋Š” ๋†’์€ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์„ ๊ธฐ๋กํ–ˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
์ˆœ์ž์‚ฐ๊ฐ€์น˜(NAV)๋Š” $32.84๋กœ, ์€ ๊ฐ€๊ฒฉ์„ 100% ์ถ”์ข…ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค. ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ๋Š” 0.5%๋กœ ๋‹ค์†Œ ๋†’์ง€๋งŒ, ์œ ๋™์„ฑ๊ณผ ์•ˆ์ •์„ฑ์ด ์••๋„์ ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.
- Aberdeen SIVR๋Š” SLV์™€ ๊ตฌ์กฐ๊ฐ€ ์œ ์‚ฌํ•˜์ง€๋งŒ ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ๊ฐ€ 0.3%๋กœ ๋” ์ €๋ ดํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค. 2025๋…„ 1๋…„ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์€ 22.46%๋กœ, ์žฅ๊ธฐํˆฌ์ž์ž์—๊ฒŒ ์ ํ•ฉํ•œ ์ƒํ’ˆ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.

2. ์€๊ด‘์‚ฐ์—… ETF: Global X Silver Miners (SIL)
- SIL์€ ์ „ ์„ธ๊ณ„ ์€๊ด‘์‚ฐ์—… ๋Œ€ํ‘œ ๊ธฐ์—…๋“ค์— ๋ถ„์‚ฐ ํˆฌ์žํ•˜๋Š” ETF๋กœ, 2025๋…„ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์ด 47.13%์— ๋‹ฌํ–ˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
์ฃผ์š” ํŽธ์ž…์ข…๋ชฉ์€ Wheaton Precious Metals(21.15%), Pan American Silver(13.23%), First Majestic(4.85%) ๋“ฑ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.
์ „์ฒด์ ์œผ๋กœ P/E 23.81, P/B 2.42๋กœ ์—…๊ณ„ ํ‰๊ท  ๋Œ€๋น„ ํ•ฉ๋ฆฌ์ ์ธ ๋ฐธ๋ฅ˜์—์ด์…˜์„ ๋ณด์—ฌ์ฃผ๋ฉฐ, ์€๊ด‘์—…์˜ ์„ฑ์žฅ์„ฑ๊ณผ ์•ˆ์ •์„ฑ์„ ๋™์‹œ์— ๋…ธ๋ฆด ์ˆ˜ ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
ํƒœ์–‘๊ด‘·์ „๊ธฐ์ฐจ ๋“ฑ ์‚ฐ์—… ์ˆ˜์š” ์ฆ๊ฐ€๋กœ 2028๋…„๊นŒ์ง€ ์€ ์‹œ์žฅ์˜ 57% ์„ฑ์žฅ ์ „๋ง๋„ ๊ธฐ๋Œ€ ํฌ์ธํŠธ์ž…๋‹ˆ๋‹ค.

3. ๋Œ€ํ‘œ ์€๊ด‘์—… ์ฃผ์‹ ๋ถ„์„
- Pan American Silver (PAAS): 2025๋…„ 1๋ถ„๊ธฐ ๊ธฐ์ค€, ๋ถ„๊ธฐ 500๋งŒ ์˜จ์Šค์˜ ์€์„ ์ƒ์‚ฐํ•˜๋ฉฐ ์—…๊ณ„ ์„ ๋‘๋ฅผ ๋‹ฌ๋ฆฌ๊ณ  ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
์ˆœ์ด์ต์€ $1.69์–ต, ํ˜„๊ธˆ ๋ณด์œ ๊ณ ๋Š” $9.23์–ต์œผ๋กœ ์žฌ๋ฌด๊ฑด์ „์„ฑ์ด ๋งค์šฐ ์šฐ์ˆ˜ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
๋ถ„๊ธฐ๋‹น $0.10์˜ ๋ฐฐ๋‹น๊ธˆ์„ ์ง€๊ธ‰ํ•˜๋ฉฐ, ์—ฐ 1.7%์˜ ๋ฐฐ๋‹น์ˆ˜์ต๋ฅ ์„ ์ž๋ž‘ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
- First Majestic Silver (AG): 2025๋…„ 1๋ถ„๊ธฐ, ์€ ์ƒ์‚ฐ๋Ÿ‰์ด 370๋งŒ ์˜จ์Šค๋กœ ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 88% ๊ธ‰์ฆํ–ˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
๋งค์ถœ์€ $2.43์–ต์œผ๋กœ ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 130% ์„ฑ์žฅ, ํ˜„๊ธˆ ๋ณด์œ ๊ณ ๋„ $4.62์–ต์œผ๋กœ ์—ญ๋Œ€ ์ตœ๋Œ€์น˜๋ฅผ ๊ธฐ๋กํ–ˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
์ „์ฒด ๋งค์ถœ์˜ 57%๊ฐ€ ์€์—์„œ ๋ฐœ์ƒํ•ด, ์€ ๊ฐ€๊ฒฉ ๋ณ€๋™์— ์ง์ ‘์ ์œผ๋กœ ํฐ ์˜ํ–ฅ์„ ๋ฐ›์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
- Wheaton Precious Metals (WPM): ๋กœ์—ดํ‹ฐ ๊ธฐ๋ฐ˜ ๋น„์ฆˆ๋‹ˆ์Šค ๋ชจ๋ธ๋กœ, ์œ„ํ—˜์€ ๋‚ฎ์ถ”๊ณ  ํ˜„๊ธˆํ๋ฆ„์€ ์•ˆ์ •์ ์œผ๋กœ ํ™•๋ณดํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
2024๋…„ ๊ธฐ์ค€ ์—ฐ๊ฐ„ ์€ ์ƒ์‚ฐ๋Ÿ‰์ด 2,100๋งŒ ์˜จ์Šค์— ๋‹ฌํ•˜๋ฉฐ, SIL ETF ๋‚ด ์ตœ๋Œ€ ๋น„์ค‘์„ ์ฐจ์ง€ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

์ข…๋ชฉ ์œ ํ˜• ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ 1๋…„ ์ˆ˜์ต๋ฅ  ์žฌ๋ฌด ํ•ต์‹ฌ ์ง€ํ‘œ ์€ ์ƒ์‚ฐ๋Ÿ‰
iShares Silver Trust (SLV) ๋ฌผ๋ฆฌ์  ์€ ETF 0.50% 38.08% NAV $32.84 ์€ 100% ์ถ”์ข…
Aberdeen SIVR ๋ฌผ๋ฆฌ์  ์€ ETF 0.30% 22.46% ์œ ๋™์„ฑ ์šฐ์ˆ˜ ์€ 100% ์ถ”์ข…
Global X Silver Miners (SIL) ์€๊ด‘์‚ฐ์—… ETF 0.65% 47.13% P/E 23.81
P/B 2.42
์ „ ์„ธ๊ณ„ ๊ด‘์‚ฐ์‚ฌ ํฌํŠธํด๋ฆฌ์˜ค
Pan American Silver (PAAS) ์€๊ด‘์‚ฐ์—…์ฃผ - ๋ณ€๋™์„ฑ ๋†’์Œ Q1 ์ˆœ์ด์ต $1.69์–ต
ํ˜„๊ธˆ $9.23์–ต
๋ถ„๊ธฐ 500๋งŒ ์˜จ์Šค
First Majestic (AG) ์€๊ด‘์‚ฐ์—…์ฃผ - ๋ณ€๋™์„ฑ ๋†’์Œ ์—ญ๋Œ€ ์ตœ๋Œ€ ํ˜„๊ธˆ $4.62์–ต
๋ถ„๊ธฐ ๋งค์ถœ $2.43์–ต
๋ถ„๊ธฐ 370๋งŒ ์˜จ์Šค(์—ญ๋Œ€ ์ตœ๊ณ )

*ETF ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ(์ด๋ณด์ˆ˜)๋Š” 0.3~0.7%๋Œ€๊ฐ€ ์ผ๋ฐ˜์ ์ด๋ฉฐ, ๊ตญ๋‚ด ETF๋Š” 0.01%๋Œ€ ์ดˆ์ €๊ฐ€ ์ƒํ’ˆ๋„ ์žˆ์œผ๋‹ˆ ๋น„๊ต ํ›„ ์„ ํƒํ•˜์„ธ์š”.*

๐Ÿšฆ ์€ ํˆฌ์ž ์‹œ ๊ผญ ์•Œ์•„์•ผ ํ•  ํŒ


๋ถ„์‚ฐ ํˆฌ์ž: ์ „์ฒด ์ž์‚ฐ์˜ 10% ์ด๋‚ด๋กœ ๊ท€๊ธˆ์† ๋น„์ค‘์„ ์กฐ์ ˆํ•˜๋Š” ๊ฒƒ์ด ๋ฐ”๋žŒ์งํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
์ค‘์žฅ๊ธฐ ๊ด€์ : ๋‹จ๊ธฐ ๋ณ€๋™์„ฑ์— ํœ˜๋‘˜๋ฆฌ์ง€ ๋ง๊ณ , ์‚ฐ์—… ์„ฑ์žฅ๊ณผ ์ธํ”Œ๋ ˆ์ด์…˜ ํ—ค์ง€๊นŒ์ง€ ๊ณ ๋ คํ•œ ์ค‘์žฅ๊ธฐ ์ „๋žต์ด ์œ ๋ฆฌํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ ๊ผผ๊ผผํžˆ ๋น„๊ต: ETF๋ณ„๋กœ ์ด๋ณด์ˆ˜(TER)์™€ ๊ธฐํƒ€ ๋น„์šฉ, ๊ฑฐ๋ž˜ ์ˆ˜์ˆ˜๋ฃŒ๊ฐ€ ๋‹ค๋ฅด๋‹ˆ ๊ผญ ๋น„๊ตํ•˜์„ธ์š”.
ํ™˜์œจ ๋ฆฌ์Šคํฌ: ํ•ด์™ธ ETF/์ฃผ์‹ ํˆฌ์ž ์‹œ ํ™˜์œจ ๋ณ€๋™๋„ ์ˆ˜์ต๋ฅ ์— ์˜ํ–ฅ ์ค๋‹ˆ๋‹ค.

๐ŸŒฑ ๊ฒฐ๋ก : ์€, ์ง€๊ธˆ์ด ๊ธฐํšŒ!


์€์€ ์ €ํ‰๊ฐ€๋œ ์•ˆ์ „์ž์‚ฐ์ด์ž ์‚ฐ์—… ์„ฑ์žฅ์˜ ํ•ต์‹ฌ ์›์ž์žฌ๋กœ, 2025๋…„์—๋„ ์—ฌ์ „ํžˆ ๋งค๋ ฅ์ ์ธ ํˆฌ์ž์ฒ˜์ž…๋‹ˆ๋‹ค.
์‹ค๋ฌผ, ETF, ์ฃผ์‹ ๋“ฑ ๋‹ค์–‘ํ•œ ๋ฐฉ๋ฒ•์œผ๋กœ ์‰ฝ๊ฒŒ ์ ‘๊ทผ ๊ฐ€๋Šฅํ•˜๋ฉฐ, ์ตœ๊ทผ ์ˆ˜์ต๋ฅ ๋„ ์šฐ์ˆ˜ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.
ํŠนํžˆ ์€๊ด‘์—… ์ฃผ์‹์€ ๊ธฐ์—…์˜ ์žฌ๋ฌด์ƒํƒœ์™€ ์‹ค์ ๊นŒ์ง€ ๊ผผ๊ผผํžˆ ๋”ฐ์ ธ ํˆฌ์žํ•˜๋ฉด, ๊ณ ์ˆ˜์ต๊ณผ ํ•จ๊ป˜ ์‚ฐ์—… ์„ฑ์žฅ์˜ ๊ณผ์‹ค๋„ ๋ˆ„๋ฆด ์ˆ˜ ์žˆ์Šต๋‹ˆ๋‹ค.
๊ธˆ๊ฐ’์ด ๋ถ€๋‹ด์Šค๋Ÿฝ๋‹ค๋ฉด, ์ง€๊ธˆ ๋ฐ”๋กœ ‘์€’์— ์ฃผ๋ชฉํ•ด๋ณด์„ธ์š”! ๐Ÿฅˆ✨

์—ฌ๋Ÿฌ๋ถ„์˜ ์„ฑ๊ณต์ ์ธ ์ž์‚ฐ๊ด€๋ฆฌ๋ฅผ ์‘์›ํ•ฉ๋‹ˆ๋‹ค.

๋‹ค์Œ ์ด์ „